Sanction 579

1 of 17 sanctions recorded for Finland.

Sanction date
7 May 2012
Country
Finland
Legal framework
MiFID
Nature of sanction
Administrative sanction and measure
ESMA sanction ID
579

Sanction text

Original language: Finnish. Text is published as-is from ESMA.

Finanssivalvonnalta julkinen varoitus Tapiola Pankki Oy:lle. Finanssivalvonta on antanut Tapiola Pankki Oy:lle julkisen varoituksen sisäisen valvonnan ja riskien hallinnan laiminlyönneistä arvopaperinvälitystoiminnossaan. Pankki on rikkonut sijoittajansuojan kannalta keskeistä periaatetta asiakasvarojen erillisyydestä. Lisäksi laiminlyöntejä on ollut sisäisessä ohjeistuksessa, toimeksiantojen huolellisessa toteuttamisessa ja kaupparaportoinnissa. Finanssivalvonta havaitsi laiminlyönnit syksyllä 2011 tekemässään tarkastuksessa, jonka kohteena olivat arvopaperitoimeksiantojen huolellinen toteuttaminen (best execution) ja kaupparaportointi. Tapiola Pankki oli Finanssivalvonnan tarkastushavainnon mukaan kirjannut asiakkaiden omistamia arvo-osuuksia pankin omille arvo-osuustileille ns. kaupintatilien asemesta. Virheellisen menettelyn vuoksi asiakkaiden arvo-osuuksia koskevat kauppatapahtumat olivat oikeudellisesti pankin omia kauppoja, sen omassa taseessa ja arvopaperikeskuksen omistajaluettelossa pankin nimissä. Mahdollisessa pankin maksukyvyttömyystilanteessa virheellinen menettely olisi vähintään viivästyttänyt rahoitusvälineiden palauttamista asiakkaille. Rahoitusvälineiden säilytys, käsittely ja selvitys on järjestettävä siten, ettei ole vaaraa niiden sekoittumisesta sijoituspalveluntarjoajan omiin varoihin. Käsillä olevassa tapauksessa Finanssivalvonnan käytettävissä olevia hallinnollisia sanktioita ovat julkinen huomautus ja julkinen varoitus. http://www.finanssivalvonta.fi/fi/Tiedotteet/Lehdistotiedotteet/2012/Pages/05_2012.aspx

Related registers

Data sourced from the ESMA sanctions and enforcement register, updated weekly.

📋 Track EU financial regulation continuously

Forseti monitors EU financial regulation and delivers personalised alerts anchored to verified official sources.

Start free trial → Learn more

14-day free trial. No credit card required.